La plupart des entreprises canadiennes ne échouent pas à cause de mauvaises idées. Elles échouent parce qu’elles choisissent le mauvais type de financement au mauvais moment. Les subventions, les prêts et le financement par actions comportent tous des compromis. La meilleure option dépend de votre flux de trésorerie, de vos plans de croissance et du niveau de contrôle que vous êtes prêt à céder.
Le financement gouvernemental au Canada n’est pas universel. Certains programmes couvrent jusqu’à 80 % des coûts de projet. D’autres doivent être remboursés en totalité. Certains ne nécessitent pas de remboursement, mais exigent que vous partagiez la propriété. Comprendre ces différences tôt peut vous éviter des années de pression pour votre entreprise.
Une subvention gouvernementale est généralement un financement non remboursable lié à des activités spécifiques comme la R&D, l’embauche, la formation ou l’expansion sur de nouveaux marchés. Vous ne recevez des fonds que si vous respectez des règles strictes d’admissibilité et de rapport.
Comment fonctionnent généralement les subventions
Exemple : NRC IRAP (Programme d’aide à la recherche industrielle du Conseil national de recherches du Canada)
NRC IRAP soutient les petites et moyennes entreprises canadiennes qui travaillent sur des projets d’innovation en sciences ou en génie. Les entreprises admissibles peuvent accéder à des services-conseils sans frais et peuvent également être admissibles à des contributions financières pour soutenir les activités de R&D (Source : Conseil national de recherches Canada).
Points d’admissibilité :
À savoir : les services-conseils peuvent être accessibles indépendamment du financement, et le financement est spécifique au projet et compétitif (Source : Conseil national de recherches Canada).
Les subventions sont idéales si :
Des outils comme le filtre d’admissibilité de GrantHub peuvent vous aider à filtrer les programmes par province et secteur en quelques secondes.
Un prêt gouvernemental doit être remboursé, mais généralement à de meilleures conditions que le financement privé. Ces programmes réduisent le risque pour les prêteurs, facilitant l’accès au capital pour les petites entreprises.
Comment fonctionnent les prêts garantis par le gouvernement
Exemple : Programme de financement des petites entreprises du Canada (CSBFP)
Le CSBFP aide les petites entreprises à accéder à des prêts en partageant le risque avec les prêteurs. Les entreprises peuvent emprunter jusqu’à :
Principaux termes :
Les prêts sont pertinents si :
Le financement par actions signifie vendre une partie de votre entreprise en échange de capital. Certains organismes soutenus par le gouvernement investissent directement ou via des fonds gérés.
Comment fonctionne le financement par actions
Au Canada, des organismes comme BDC (Banque de développement du Canada) participent aux marchés du capital de risque par des investissements directs et des fonds, ciblant principalement les entreprises à forte croissance (Source : Banque de développement du Canada).
Le financement par actions convient mieux si :
Le financement par actions n’est généralement pas adapté aux entreprises de style de vie ou aux sociétés qui prévoient rester petites.
Posez-vous ces questions avant de faire une demande :
Pouvez-vous rembourser l’argent si les revenus diminuent ?
Si non, évitez les prêts.
Êtes-vous prêt à céder une part de propriété ?
Si non, le financement par actions n’est pas une option.
Votre projet correspond-il à une priorité gouvernementale ?
Si oui, les subventions peuvent valoir l’effort.
De nombreuses entreprises utilisent un mélange. Par exemple, une subvention pour la R&D, un prêt pour l’équipement et du financement par actions plus tard pour la croissance. Voir aussi : Comment combiner subventions et prêts sans enfreindre les règles de financement.
Choisir le financement uniquement selon la rapidité
L’argent rapide coûte souvent plus cher à long terme. Les prêts peuvent mettre à mal la trésorerie si les ventes ralentissent.
Ignorer les obligations de rapport
Les fonds de subvention peuvent être récupérés si les rapports sont en retard ou incomplets.
Céder des actions trop tôt
Céder de la propriété avant d’avoir validé les revenus peut diluer les fondateurs plus que nécessaire.
Supposer que l’admissibilité garantit l’approbation
La plupart des programmes de subvention et de financement par actions sont compétitifs, même si vous êtes techniquement admissible.
Q : Un prêt gouvernemental est-il meilleur qu’un prêt bancaire ?
Souvent, oui. Les prêts garantis par le gouvernement ont généralement des taux d’intérêt plafonnés et des conditions plus flexibles, mais ils doivent tout de même être remboursés (Source : ISDE Canada).
Q : Les startups peuvent-elles obtenir des subventions sans revenus ?
Certaines oui, surtout les startups axées sur la R&D. Des programmes comme NRC IRAP mettent l’accent sur le mérite technique plutôt que sur les ventes actuelles (Source : Conseil national de recherches Canada).
Q : Les subventions affectent-elles ma capacité à obtenir un prêt ?
Habituellement non. Dans bien des cas, les subventions renforcent votre position financière en réduisant le risque.
Q : Le financement par actions est-il considéré comme du financement gouvernemental ?
Oui, lorsque les investissements proviennent de sociétés d’État ou de fonds soutenus par le gouvernement comme les fonds de capital de risque appuyés par BDC (Source : BDC).
GrantHub suit des centaines de programmes actifs de subventions, prêts et financements par actions à travers le Canada — vérifiez ceux qui correspondent à votre profil d’entreprise.
Choisir entre une subvention, un prêt ou du financement par actions, c’est une question d’adéquation, pas de battage médiatique. La bonne option soutient votre croissance sans vous causer de problèmes plus tard. Une fois que vos objectifs et votre tolérance au risque sont clairs, la prochaine étape est de trouver les programmes qui correspondent réellement à votre entreprise. GrantHub vous aide à voir ces options clairement, sans perdre de temps sur du financement qui n’a jamais été adapté.
Voir aussi :
Le gouvernement canadien a financé plus de 400 000 entreprises à travers 1,27 million de subventions et contributions. Vérifiez votre admissibilité en 60 secondes.